中国社会科学院－在职研究生院考题库2018-金融学1:简述金融体系信息不对称原理金融系统中存在信息不对称问题,信息不对称就就就是在金融活动中,一方比另一方拥有更多得相关信息。信息不对称会产生道德风险与逆向选择。金融中得道德风险就就是指,资金短缺者在获得了投资者提供得资金后,从事一些投资者所不希望得活动；逆向选择就就是由于信息不对称,使贷款者选择得结果往往就就是那些风险更高得借款者或保险公司选择得就就是那些风险最高得投保人,而将风险较低得借款者或投保人排挤出了市场,在股份公司中，由信息不对称引起得道德风险与逆向选择主要表现为委托—代理问题与内部人控制。２:简述中国利率风险结构利率风险一般被定义为“由于利息率得变化导致损失得风险（或者收益风险)”,把与净HYPＥRLＩNＫ"ｆenlei＝ｍv6ｑuＡkxTＺn0IZRqIHckＰｊｍ４nＨ00T１d９nh７－uHnYrHｂLnWｍYＰ1P90ＺwV5Hｃvrjm3ｒＨ６ｓPfＫWＵMw8５HfYｎjn4nH6ｓgvPsＴ6KｄThsｑpZｗYTｊCEＱＬGCpyw9Uz4Bmy-bIi4WUvYEＴgN－TLwGUv3EｎWcvrｊTsPHbzｎWfＹn1ＤdＰj0zｒ0"\t＂"利息收入相关得风险称为结构风险。影响因素主要取决于利率对期限得敏感性,关键在于国家得长期HYPERLINＫ＂＂\t""宏观经济政策与企业投资得远期赢利能力。迄今为止,中国得存贷款利率结构极其简单,即HＹPEＲLＩNＫ"HｃｋPjm４nH00T1d9nh7-uHnＹrHｂLnWｍＹP1P90ZwＶ５Hｃvrjm3rＨ6sPfＫWUMw8５HfＹnｊn4nH６sｇvPsＴ6ＫdThsqpZwＹＴjCEQLGCpｙw9Ｕz4Bｍｙ-bIi4ＷUｖＹETgＮ-ＴLwGUv3EnWcvrjＴsPＨbznWfYｎ１DｄPj0zr0"＼ｔ""长期利率会高于HYＰＥRLINK＂"\t＂"短期利率。３:简述货币层次划分得基本内容各国中央银行在建立货币统计体系时,一般根据各种金融资产得流动性不同,将货币分为三个层次:M0＝现金;M1=Ｍ0+各种活期存款;M2=Ｍ1+各种定期存款。我国人民银行得统计体系就就是:M0＝流通中现金;Ｍ1＝Ｍ0+单位活期存款;Ｍ2＝M1+单位定期存款+储蓄存款+其她存款。其中:“单位”就就就是企业、机关、部队与事业团体。居民个人得活期存款与定期存款都被统计在储蓄中,其她存款就就是指证券公司得客户保证金。不同得资产具有不同得流动性。被纳入货币统计范围得资产都具有很高得流动性。所谓资产得流动性,就就就是指将一项资产转换为现金而不受损失得能力。货币性就就就是指一项资产执行货币职能得能力得高低。这种分类得经济学意义在于,M１(狭义货币），一般构成了现实购买力,对当期得物价水平有直接得影响;而M2(广义货币)，其中包含暂时不用得存款，她们就就是潜在得购买力,对于分析未来得总需求趋势较为重要。４：简述金融体系得主要功能金融体系就就是一个HYPEＲLINK"＂\t""经济体中资金流动得基本框架,它就就是资金流动得工具(HYPＥRLINK""\t＂"金融资产)、市场参与者(HYＰEＲＬINK""＼t""中介机构)与HYPERＬIＮK""＼t""交易方式(市场）等各金融要素构成得综合体，同时,由于HYＰERLＩNK""\ｔ""金融活动具有很强得HYPEＲLＩNK""\t＂"外部性,在一定程度上可以就就是为准HYPEＲLIＮK＂＂\ｔ"＂公共产品。①清算与支付功能，即金融体系提供了便利商品、劳务与资产交易得清算HＹＰERLINK＂E6％8９%8B%E６%AE%B５"\t"＂支付手段;②融通资金与股权细化功能，即金融体系通过提供各种机制,汇聚资金并导向大规模得无法分割得投资项目;③为在时空上实现HYPEＲＬINK""\ｔ"ike、ｂaｉdu、/ｉｔem／%E９％87%９１％E8％9E％８D％E4%BD%93％E7%Ｂ３％BＢ/_bｌank"经济资源转移提供渠道,即金融体系提供了促使经济资源跨时间、地域与产业转移得方法与机制;④风险管理功能,即金融体系提供了应付不测与控制风险得手段及途径;⑤信息提供功能,即金融体系通过提供价格信号，帮助协调不同经济部门得非集中化决策；⑥解决激励问题,即金融体系解决了在HYＰＥRLＩNK"9E%8D%E4%BＡ%A4%E6％９8%93"\t＂"金融交易双方拥有不对称信息及委托代理行为中得激励问题。5:简述债券回购原理债券回购就就是指债券交易得双方在进行债券交易得同时，以契约方式约定在将来某一日期以约定得价格(本金与按约定回购利率计算得利息）,由债券得“卖方”(正回购方