中国A股市场涨跌幅限制制度实效研究——基于流动性视角的有效市场假说实证检验的开题报告题目：中国A股市场涨跌幅限制制度实效研究——基于流动性视角的有效市场假说实证检验背景：中国A股市场自1990年诞生以来，经历了从疯狂炒作到熊市趋稳的历程。为了规范市场交易行为，中国证监会在2001年、2002年、2008年和2015年先后出台了一系列与涨跌幅限制相关的政策。这些政策规定了证券交易的涨跌幅限制，旨在遏制股市异常波动和防范系统性风险。然而，涨跌幅限制制度在实施过程中却引起了一系列争议。在市场出现持续快速下跌或上涨的情况下，涨跌幅限制使得股票不能迅速反应市场信息，市场流动性降低，交易量和交易频率都会减少。同时，限制制度可能会引起投资者“打新股”行为的恶性循环，一些投资者可能会高价申购新股，在其上市后的第一天卖出，导致新股价格暴跌。因此，本研究将探讨中国A股市场涨跌幅限制制度实效问题，并从流动性视角出发，对有效市场假说进行实证检验。研究内容：1.系统回顾中国A股市场涨跌幅限制制度的历史演变过程，分析其实施效果。2.采用事件研究法，对涨跌幅限制制度的实施对股票交易流动性的影响进行实证研究。3.通过实证检验，探讨涨跌幅限制制度对中国A股市场有效性的影响，验证有效市场假说在中国A股市场的适用性。研究方法：1.文献回顾法：通过查阅相关文献，系统回顾中国A股市场涨跌幅限制制度的历史演变过程，探讨其实施效果。2.事件研究法：选取涨跌幅限制政策实施前后的交易日，对股票交易流动性进行实证研究。3.统计分析法：通过分析涨跌幅限制制度对A股市场有效性的影响，验证有效市场假说在中国A股市场的适用性。预期成果：1.对中国A股市场涨跌幅限制制度的实施效果进行评估，揭示其实效问题。2.在流动性视角下，探讨涨跌幅限制制度对A股市场流动性的影响，为规制政策制定提供参考依据。3.在验证有效市场假说的过程中，为A股市场的投资策略提供参考意见，对中国资本市场的未来发展提出建设性的建议。