基于股息分析的股指期货套利研究的开题报告一、选题背景和研究意义随着股指期货市场的不断发展，股指期货套利也越来越受到投资者的关注。股指期货套利一般可以分为两种，一种是跨品种套利，另一种是跨期套利。在跨期套利中，股息是一个重要的因素。而目前国内在股指期货套利中较少涉及股息因素的分析，因此有必要对股息影响进行了解和研究。股息作为股票的一个重要的投资回报指标，可以影响股票价格以及期货价格。股息分析可以为期货投资者提供更多决策依据和可预期的收益，这对于提高投资者的投资效率具有重要的意义。因此，开展股息分析的研究，对于探索股指期货套利手段和提高投资者的投资效率，具有非常重要的意义。二、研究目的与内容本研究旨在基于股息分析，探讨股指期货跨期套利策略的可行性和实用性，通过相关统计数据和基本面分析，综合考虑股息、利率、期货与现货之间的关系，建立相应的股指期货跨期套利模型，从而提出可行性的套利策略。本研究主要内容包括：1.股息分析理论的介绍和相关概念的解析。2.期货交易的基本知识和跨期套利策略的介绍。3.提出股指期货跨期套利策略的设计和实现。4.通过实证研究，验证股息分析在股指期货跨期套利中的实用性。三、研究方法本研究将采用理论分析和实证分析相结合的方法，基于相关统计数据和基本面分析，了解不同时期的股息变动情况，验证股息与期货价格之间的相关性，探索股指期货跨期套利策略的可行性。具体包括以下步骤：1.收集有关股票股息、期货价格和利率等相关统计数据；2.分析股息与股票价格、期货价格和利率之间的相互影响关系；3.建立股指期货跨期套利模型，提出跨期套利策略；4.进行实证研究，验证模型的稳定性和可行性。四、预期成果本研究所取得的成果包括：1.提出了一种基于股息分析的股指期货跨期套利策略，为期货投资者提供实用意义的投资参考；2.验证了股息分析在股指期货跨期套利中的实用性，并对期货市场行情作出了有益的预测；3.通过本研究的实证研究，深化了对期货市场运作机制的了解，为进一步优化和改进期货市场的制度和规则提供参考。五、研究进度安排本研究预计于3月份完成选题，完成开题报告的撰写；4月份完成文献综述的调研和撰写；5月份完成相关理论和实证分析的工作；6月份完成研究成果的整理和论文撰写；最后，在7月份完成论文定稿并进行答辩。六、参考文献[1]祝凯,李立新,股息效应的实证研究,西南交通大学学报,2013(1):42-48.[2]瞿汉銮,期货市场风险与保险,金融市场研究,2012(2):48-58.[3]王敏建,黄子恒,股息政策对上市公司价值的影响,会计研究,2008(5):36-44.[4]廖文华,股息政策对股票价格的影响-兼论广告投资,发展论丛,2003(6):38-46.[5]陈际云,股息收益率预测与实证,财经研究,2004(4):109-118.