1第一章风险管理导论第一节风险概述风险与不确定性(uncertainty)有关被广泛地用来指结果不确定的很多状况例子经济：失业率、GDP增长率、汇率、利率资产价格：股票、债券等的回报率保险：健康条件、死亡率、天气、责任、企业破产risk一词源自古意大利语risicare，意为“todare”从这个意义上来说，risk是一个选择(choice)而不是一个命运(fate)中文的含义中，风险既包含危险的意思，也有机会的意思现代风险概念的基础七、八百年之前传到西方的阿拉伯数字体系布莱士·帕斯卡和费马发现概率论风险的概率描述样本空间：所有可能状况的集合概率分布：所有可能的状况及用来表示其发生可能性的权重随机变量：一个具有指定状态的变量的所有可能结果的集合样本空间：{HH,HT,TH,TT}概率分布：P＝{¼,¼,¼,¼}随机变量：正面向上的次数：X={2,1,1,0}正面数减反面数：Y={2,0,0,-2}随机变量＝交通事故中的损失随机变量的特点方差与标准差作为风险的度量三、风险的主要学说(2)“未来损失”学派风险是指固定某一概率水平的前提下，未来的损失洪水风险图2风险主观说风险纯属个人对客观事物的主观估计，而不能以客观的尺度予以衡量。3其他承保的损失原因风险因素结合说四、风险的本质1风险因素促使和增加损失发生的频率或严重程度的条件。2风险事故造成生命财产损失的偶发事件。风险因素五、风险的分类与企业风险的类型1、基本风险与特定风险基本风险：由非个人的，或至少是个人往往不能阻止的因素所引起的、损失通常波及到很大范围的风险。特定风险：由特定的人或因素所引起的，通常是由某些个人或者某些家庭来承担损失的风险。2、纯粹风险与投机风险3企业风险的类型一、风险管理的起源与发展思想基础物质基础社会基础理论基础1,19世纪末～20世纪初2,20世纪初～70年代：“风险管理”出现(过分保险、不足保险、重复保险)缺乏合格的风险经理高层管理人员的漠不关心其他抵制3,20世纪70年代~90年代：革命性的转变研究领域全国保险购买者协会NAIB－－美国保险管理协会ASIM－－风险与保险管理协会RIMS(1975)“101条风险管理准则”，1983年会教育《企业风险管理》，伊利诺斯大学，1963《风险管理》，沃顿商学院，196470年代4,20世纪90年代~今二、什么是风险管理三、风险管理的程序1制定风险管理计划会计部门(动产和不动产的价值、工伤保险的工资金额、营业中断保险的营业收入、产品责任保险的销售收入等)数据处理部门法律事务部门(识别与管理责任风险)人事部门(管理员工福利计划)生产部门(管理风险因素：财产、责任、人员)风险管理计划的控制·制定业绩标准(效果标准、作业标准)·执行与标准比较·纠正2风险识别方法394风险管理措施的选择风险转移金融市场：公司股票与债券、衍生品、天气衍生品保险市场：屋主、汽车、医疗、责任、巨灾政府：社会保障风险减少个人：慢点开车、买一个有安全气囊的车、停止吸烟、不在聚会上喝酒公司：业务多样化、雇佣会计和律师实施与效果评价适用性与收益性434445464849502、风险成本（1）期望损失成本（直接、间接）（2）损失控制成本（3）损失融资成本（4）残余不确定性成本3、风险成本的影响价值/效用最大化＝风险成本最小化成本间的替代直接损失/间接损失的期望成本～损失控制成本损失融资成本～间接损失的期望成本因发生未保险的巨大损失而放弃回报丰厚的投资机会损失融资成本～残余不确定性成本4、个人风险管理和风险成本4、风险管理和社会福利演讲完毕，谢谢观看！