可转换债券的定价理论及我国的实证研究的开题报告一、研究背景可转换债券是一种复杂的金融工具，它包含了债券和股票两方面的特性，既能够给投资者带来固定收益，又能够享受到股票投资带来的高回报。因此，在股票市场上，可转换债券属于比较受欢迎的投资品种。但是其定价存在着一定的难点，同时，我国的可转换债券市场相对较为薄弱，所以，对可转换债券定价理论及我国市场的实证研究显得尤为重要。二、研究目的和意义本研究旨在探讨可转换债券的定价理论，并结合我国市场的实际情况，对可转换债券的发行，定价及交易行为进行分析。具体的研究目的如下：1.深入研究可转换债券的定价理论，总结出一套完整的定价模型。2.分析我国可转换债券市场的现状，探讨其存在的问题及发展空间。3.通过实证研究，检验可转换债券定价理论在我国市场的适用性，提出可转换债券的优化发行方式。4.探索引入可转换债券对我国资本市场的影响，并提出相应的政策建议。三、研究内容和方法本研究的主要内容包括可转换债券的定价理论和我国市场的实证研究。在可转换债券定价理论的研究中，本文将综合考虑可转换债券的复合性质，研究其在市场上的定价规律，并总结出一种适用于我国市场的合理的定价模型。同时，本文还将对不同类型的可转换债券（如简单可转换债券、反向可转换债券等）进行比较分析，说明各种可转换债券类型的优缺点，为投资者提供有用的参考和建议。在我国市场的实证研究中，本文将通过利用国内市场的数据，运用时间序列分析、多元回归等统计方法，全面探究我国可转换债券市场的现状及存在的问题。同时，本文还将借鉴国外相关的研究成果，寻找优秀的案例，对我国可转换债券市场的发展趋势、问题和对策等方面进行探讨。四、预期成果及创新点本研究的预期成果如下：1.对可转换债券的定价理论进行深入研究，总结出一套合理的定价模型。2.深入分析我国可转换债券市场的现状，发现其存在的问题及发展空间。3.运用实证研究方法，检验可转换债券定价理论在我国市场的适用性，并提出优化的发行方式。4.探索引入可转换债券的影响，并提出相应的政策建议。本研究的创新点如下：1.针对可转换债券的复杂性，深入探讨其定价模型，为投资者提供科学的参考依据。2.分析我国可转换债券市场的现状，具有一定的实践价值。3.运用实证研究方法，精确评估可转换债券在我国市场上的定价情况，提出可转换债券发行的合理建议。4.探索引入可转换债券的影响，为我国资本市场发展提供参考和建议。五、论文结构和进度安排本文的结构安排如下：第一章：绪论该章主要介绍研究背景、研究目的和意义、研究内容和方法、预期成果及创新点等方面，为全文的研究工作铺平道路。第二章：国内外相关研究综述该章对国内外关于可转换债券定价理论和市场实践方面的研究进行综述，为后续研究提供理论支持和借鉴。第三章：可转换债券的定价理论该章主要探讨可转换债券的定价模型，包括简单可转换债券、反向可转换债券等不同类型的可转换债券的定价模型，并总结出适用于我国市场的定价模型。第四章：我国可转换债券市场现状及问题分析该章主要分析我国可转换债券市场的现状及问题，旨在为政府制定开展市场改革、促进可转换债券市场发展提供参考意见。第五章：实证研究该章将对我国可转换债券市场进行数据分析，包括利用时间序列分析和多元回归分析等统计方法，考察其在我国市场中的应用情况及存在的问题。第六章：可转换债券的优化发行方式分析及政策建议该章旨在为优化可转换债券发行方式提供建议，为商业银行发行可转换债券提供更为严谨的指导。第七章：总结与展望该章对全文进行总结，总结本文的成果和缺陷，提出今后研究的展望。本文的进度安排如下：第一、二、三章：2021年3月-5月第四、五章：2021年6月-8月第六章：2021年9月-10月第七章：2021年11月-12月撰写参考文献：2021年12月完成论文初稿：2022年1月修改论文：2022年1月-3月论文终稿：2022年3月