市场风险计量与管理实践六一、市场风险识别市场风险识别示例1：利率风险示例2：汇率风险6市场风险事件二、市场风险计量方法市场风险计量方法市场风险计量方法–敏感性分析久期.1久期.2久期.3久期.4市场风险计量方法–风险价值1、方差—协方差法主要假设：风险因子是正态分布的。适用范围：传统资产以及线性的金融衍生品。优势：迅速简单的计算；不需要大量的历史数据，只需要波动性和相关性矩阵。劣势：对于非线性投资组合或有偏的分布，计算的精确性不足。风险价值.2风险价值.3风险价值.4风险价值.5风险价值.6风险价值.7市场风险计量方法–事后检验.1市场风险计量方法–事后检验.2市场风险计量方法–事后检验.3市场风险计量方法–事后检验.432市场风险计量方法–压力测试.1市场风险计量方法–压力测试.2市场风险计量方法–压力测试.3三、新资本协议市场风险资本要求和变化3839新资本协议对市场风险资本计量要求.1新资本协议对市场风险资本计量要求.2新资本协议对市场风险资本计量要求.3三、《商业银行资本管理办法》提出的市场风险计量要求背景46标准法.2标准法.4标准法.5标准法.6标准法.7内部模型法.1内部模型法.2内部模型法.3内部模型法.4内部模型法.5五、国际先进市场风险管理实践限额监控.1限额监控.2限额监控.3限额监控.4限额监控.5六、当前国内金融机构市场风险管理的问题与挑战Ifyoucannotconvincethem,confusethem72