风险管理历程第一章风险管理历史简介1.1人类对付风险的早期思想与实践1.2险管理出现后至1970年代前1.31970年代后至1990年代前1.41990年代至今1.5风险管理范围与工具的演进1.6风险管理历史上的“第一”纪事第二章英国风险管理实践2.1.2英国公司治理和内部控制制度发展纪事2.2卡德伯利报告(CadburyReport)2.3哈姆佩尔报告(HampelReport)2.4特恩布尔报告(TurnbullReport2.5内部控制与风险管理的融合第三章美国的风险管理发展历程3.11992年COSO的《内部控制——整体框架》2.COSO内部控制-整体框架的内容（3）COSO报告中对公司人员在内部控制中的描述（4）COSO框架的部门单位应用从部门单位层面来解释COSO（5）COSO框架在行动或流程层应用3.在风险管理目标下，公司治理与内部审计的整合4.COSO内部控制整体框架的应用5.内部控制的局限性3.22004年的COSO《企业风险管理——整合框架》2.企业风险管理框架的主要内容3.32002年的萨班斯—奥克斯利法案1.2002年萨班斯-奥克斯利法案概要2.要点3.《萨班斯-奥克斯利法案》的重要影响第四章我国的风险管理实践（二）《指引》出台的背景战略风险案例：安然公司战略风险案例：某中央企业财务风险案例：施乐公司、帕玛拉特公司2002年前后，在无法收回海外代理商货款的情况下，该企业仍然向海外发货，忽视应收账款的坏账风险；在1998年至2003年间该企业实现利润人民币33亿元，却遭受39亿元的海外欠款，最终不得不于2004年在美国向海外代理商提起诉讼，开始了长达一年半的跨国诉讼；为尽早结束无休止的跨国诉讼，2006年4月该企业与代理商签订和解协议，收回应收账款金额仅为人民币13.6亿元，损失25.4亿元，占同期利润的77%市场风险案例：香港百富勤公司(Peregrine)93该公司是全球第三大石油公司，在《财富》500强中排名第四（2005年）;2004年1月，壳牌公司宣布其披露的油气储量信息有误，受到美国证券交易委员会及英国金融服务局的调查;2004年7月，该公司向美国证交会及英国金融服务局交纳罚款达1.5亿美元。公司董事长及一名高管辞职。内部监控与风险管理的基本架构2005对全球影响最大的是美国COSO内控—风险管理框架《萨法》第404条款规定公司的年度财务报告中须披露：公司管理层在建立和维护确保财务报告真实、可靠的内部控制系统中的履职情况；公司管理层须对该内部控制系统的有效性以一个公认架构进行评估（例如COSO内控框架）。另外，《萨法》还要求外部审计机构对公司管理层进行的内控自我评估结果进行鉴证。对全球影响最大的是美国COSO内控—风险管理框架COSO及其“内控—风险管理框架”简介COSO内控框架（1994）COSO风险管理框架（2004）105从中央企业清产核资核销资产看，不少投资、担保、应收账款损失与企业风险管理薄弱密切相关。自2003年国资委成立至2006年上半年，先后发生三九集团财务危机、中航油新加坡公司衍生品交易重大损失、上海华源集团财务危机和其他特大风险事件，反映出一些企业风险管理失控。中央企业在我国国民经济、国有经济中具有十分重要的地位，在与国外大公司的竞争中，应当不断提高自身管理水平尤其是风险管理水平。因此，出台《指引》十分必要。靠国资委审批无法防范企业的各种风险：国资委与中央企业之间，信息资源、人力资源等严重不对称；国资委审批会模糊对风险损失承担责任的主体。有效、正确的途径：国资委促进中央企业提高风险管理水平。《指引》的结构及逻辑关系