申论模拟考试卷（金融风险）给定资料：（1）2003年新一届领导人日益重视防范金融风险。十届全国人大一次会议审议通过了《国务院机构改革方案的决定》，提出设立银行业监督管理委员会，这项改革有利于提高银行监管的专业化水平，对于维护金融安全稳健运行具有重要意义。党的十六届三中全会通过的《关于完善社会主义市场经济体制若干问题的决定》，又对进一步深化金融企业改革、健全金融调控机制和完善金融监管体制等提出了明确的目标、任务和要求。在这一大背景下，央行、银监会、证监会、保监会各司其职，出台了一系列重大举措,金融风险的防范已经成为广泛的共识。（2）虽然央行和三大金融监管机构采取了多项重大举措防范金融风险，但目前的金融安全现状不容乐观。由于中国的资本账户还没有放开，国际储备充足，经常账户有盈余，因此，中国的金融风险因素主要来源于国内因素,而重点又在银行业和证券市场金融安全。（3）银行不良贷款,是中国金融业最大的风险所在。2003年银监会一系列的监管措施已初见成效。最引人注目的当属2003年国有独资商业银行各季度不良贷款余额和不良贷款率的不断下降。截至2003年9月末,国有独资商业银行境内机构五级分类不良贷款余额比年初下降888.76亿元；不良贷款率比年初下降4.83个百分点。但是，要清醒地看到，账面上不良贷款余额和比例的双降，不能说明银行不良资产状况有所改善。这是因为：第一，不良贷款不能等同于不良资产。第二，2003年账面上不良贷款余额和比例的双降是通过增加贷款总量，加大分母的非常规手段实现的，带有稀释的因素。第三，近年来各家银行大量发放的长期贷款，可能是潜在的不良贷款。（4）银行信贷风险的加剧主要体现在银行的贷款结构上。第一,金融机构贷款投向过于集中，资产负债期限结构不对称。2003年银行的贷款集中度非常高，表现为“贷大、贷长、贷垄断”：一是贷“大”，贷款向大企业、大城市、大项目(主要包括基础设施、市政及房地产项目)集中；二是贷“长”，中长期贷款所占比重高；三是贷“垄断”，指贷给垄断性行业，如公路、铁路、电力、电信等。“贷大”和“贷垄断”表明，银行贷款的快速增长与地方政府推动的投资热密切相关，大量的银行贷款进入地方政府推动的机场、铁路、公路、桥梁等基础设施，或成为政府积极财政政策的配套资金。其中有的投资项目为重复建设，效益低下，造成银行贷款很难按期归还，将在今后几年形成银行新的不良资产。同时，贷“长”也造成银行资金来源短期化而资产运用长期化，银行资产负债期限结构失衡加剧。第二,房地产贷款比重偏高。2003年以来，房地产贷款在新增中长期贷款中的比重过高，尤其是风险较高的开发贷款增加偏多，可能导致系统性信贷风险。第三,票据业务超常规发展，存在一定程度的泡沫。2003年，票据成为不少商业银行用来调控其存贷款规模及资产结构等多项经营指标的重要工具。2003年1～7月份，商业银行累计票据贴现和再贴现23355亿元，同比增加12360亿元，增长1.1倍。7月末，票据贴现和再贴现余额8318亿元，同比增加4089亿元，增长96.7%。票据融资的快速发展为缓解中小企业融资难发挥了积极作用。但是，各地出现了不少缺乏真实贸易背景的票据业务空转对倒现象：企业向银行存入保证金，开出银行承兑汇票，银票贴现，再将贴现的资金作为保证金，再开出银行承兑汇票，再将银票贴现。如此循环往复,从而形成信贷规模虚增，产生票据泡沫，票据的发展速度脱离了实体经济的发展速度，票据市场的风险正在加大，违规操作增多，票据诈骗时有发生。在商业银行空转对倒票据业务中，一旦某个环节出现问题，链条一断，空转链条中几乎所有的银行都可能陷入风险，甚至危及整个金融体系。（5）资本充足率是衡量一家银行风险抵御能力的指标，按照《巴赛尔协议》的规定，银行的资本充足率不应低于8%。但对于中国银行业来说，资本充足率过低一直是个老大难的问题。2003年11月11日，中国银监会副主席唐双宁在“WTO与中国”北京国际论坛上透露，由于近年来银行信贷超常规增长，中国银行业资本充足率目前处于较低水平。按中国现行的计算标准，不考虑拨备等因素，也只有国有银行中的中国银行、国家开发银行、进出口银行，以及股份制银行中的光大银行、华夏银行、深圳发展银行、招商银行、上海浦发银行、民生银行等的资本充足率基本达到了8%，其余银行，如国有银行的中国工商银行、中国建设银行、中国农业银行都未达到8%的要求。中国银行业特别是国有商业银行资本金充足率偏低，严重制约其抗风险和扩张的能力。资本金不足削弱了银行消化贷款损失的能力和偿付能力，而且有可能危及整个金融体系的安全。（6）过去的十几年来，以股票为主的证券市场发展迅速。但是，我国证券市场的不规范和高风险也为举世瞩目。在经济体制转轨中诞生和发展的股票市场，大多数上市公司治理结构存在先天性“