正丹股份2023年三季度现金流量报告一、现金流入结构分析2023年三季度现金流入为45,537.25万元，与2022年三季度的93,189.97万元相比有较大幅度下降，下降51.14%。企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为23,384.9万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的51.35%。但是，由于企业当期经营活动现金流出大于经营活动现金流入，因此经营业务自身不能实现现金收支平衡，经营活动出现了7,470.8万元的资金缺口，企业通过增加负债所取得的现金也占不小比重，占企业当期现金流入总额的24.59%。这部分新增借款有94.15%用于偿还旧债。从现金流量表来看，企业借款的66.71%，已用于弥补当期经营活动的现金亏损。二、现金流出结构分析2023年三季度现金流出为53,359.22万元，与2022年三季度的98,947.65万元相比有较大幅度下降，下降46.07%。最大的现金流出项目为购买商品、接受劳务支付的现金，占现金流出总额的54.57%。三、现金流动的稳定性分析2023年三季度，营业收到的现金有较大幅度减少，经营活动现金流入的稳定性明显下降。2023年三季度，工资性支出有较大幅度减少，企业现金流出的刚性明显下降。2023年三季度，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；取得借款收到的现金；收回投资收到的现金；收到其他与经营活动有关的现金。现金流出项目从大到小依次是：购买商品、接受劳务支付的现金；投资支付的现金；偿还债务支付的现金；分配股利、利润或偿付利息支付的现金。四、现金流动的协调性评价2023年三季度正丹股份投资活动需要资金1,006.31万元；经营活动需要资金7,470.8万元。企业经营活动和投资活动均需要投入资金。导致当年企业的现金流量净额为-8,003.71万元。2023年三季度正丹股份筹资活动产生的现金流量净额为655.14万元。五、现金流量的变化2023年三季度现金及现金等价物净增加额为负8,003.71万元，与2022年三季度负4,790.99万元相比现金净亏空有较大幅度增加，增加67.06%。2023年三季度经营活动产生的现金流量净额为负7,470.8万元，与2022年三季度负7,663.47万元相比现金净亏空有所减少，减少2.51%。2023年三季度投资活动产生的现金流量净额为负1,006.31万元，与2022年三季度负7,311.51万元相比投资有较大幅度减少，减少86.24%。2023年三季度筹资活动产生的现金流量净额为655.14万元，与2022年三季度的9,217.3万元相比有较大幅度下降，下降92.89%。六、现金流量的充足性评价企业当期经营活动缺乏创造现金的能力，需要依靠投资活动或融资活动来弥补其经营活动的现金亏空，经营现金是不充足的。从近三年情况来看，企业经营活动产生的现金流量净额不能满足购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金、存货投资与分配股利、利润或偿付利息所支付的现金的需要，这些支出的满足还需要依靠外部融资解决。现金偿债能力指标项目名称2021年三季度2022年三季度2023年三季度现金流动负债比(%)-31.3-8.91-27.09经营偿债能力-0.1-0.09-0.12现金流动资产比(%)-9.19-2.85-5.58经营还债期-8.64-9.47-6.08债务偿还率(%)24.26.3517.5注释：1.现金流动负债比=现金及现金等价物净增加额/流动负债合计2.经营偿债能力=经营活动产生的现金流量净额/负债总额3.现金流动资产比=现金及现金等价物净增加额/流动资产合计4.经营还债期=带息负债/经营活动产生的现金流量净额5.债务偿还率=偿还债务支付的现金/带息负债七、现金流动的有效性评价从现金的盈利情况来看，经营活动产生的现金流量净额占营业收入的-19.34%。表明企业经营活动缺乏创造现金的能力，需要输血维持。2023年三季度销售现金收益率为-19.34%，与2022年三季度的-15.61%相比有所降低，降低3.74个百分点，效益进一步下降。经营活动花费的现金有所增加。2023年三季度资产现金报酬率为-14.85%，与2022年三季度的-8.03%相比有较大幅度的降低，降低6.82个百分点，效益进一步下降。从变化情况来看，企业2023年三季度资产现金报酬率有较大幅度的下降。现金盈利能力指标项目名称2021年三季度2022年三季度2023年三季度销售现金收益率(%)-16.24-15.61-19.34资产现